除了前文所述的成數或供款能力測試的收緊外，按揭保險對於「自住」或「何人入住」的要求也比銀行為高。

過去十多年，樓巿經歷了一個大升浪，加上2019年底放寛了按揭保險的樓價上限至1000萬元物業，不少人可以憑加按或甩名兼加按原有物業便可套出首期購買更大的單位，「樓換樓」計劃進化為「樓生樓」計劃。

除了申請超過八成按揭的申請人需符合「首置」要求外，在2019年底放寛按揭保險計劃時，加入了首置客可嘗試以「免壓測」條款申請按揭。雖然如此，申請人仍必需通過現息下供款不超過50%的規定。以30年按揭為、同一筆入息計，「免壓測」比「要壓測」可多借約19%的貸款，是一個相當多人選擇的方案。

筆者年初預計，本港樓巿在農歷年後會爆發睇樓潮，然後正式爆發小陽春。就近日接獲的按揭查詢量和報章報導的預約睇樓和成交數字，亦反映了樓巿轉趨暢旺的現實。

社會局勢變化多端，唯樓價依然堅挺，一眾業主利用「新按揭成數」重啟換樓大計。不過在賣舊樓、申請9成按揭換新樓這兩項細節操作上，若果成交期拿捏得不夠精準，隨時會墮入按揭陷阱。

香港居住環境狹窄，不少人夢想愈住愈大，努力儲蓄細樓換大樓，但原來一些政策陷阱，竟然可令人墮入無盡深淵，無辜痛失90萬元。